Новости крипторынка в русскоязычной ветке.Обзоры,прогнозы,аналитика. ч.2

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

Как рекордный штраф Binance и уход Чжао отразятся на рынке криптовалют

Власти США и крупнейшая криптобиржа Binance достигли досудебного урегулирования: глава биржи признал вину и ушел в отставку, а сама площадка заплатит $4,3 млрд штрафа. «РБК-Крипто» разбирался, как это повиляет на рынок

Крупнейшая криптовалютная биржа Binance выплатит США штраф в размере $4,3 млрд за нарушение требований законодательства, основатель и гендиректор биржи Чанпэн Чжао признал компанию и себя виновными.

Сумма штрафа является одной из самых больших из тех, что когда-либо взыскивали в США по уголовному делу. По заявлениям Минюста США, Binance стала лидером на крипторынке, в том числе и за счет совершенных преступлений. В сообщении ведомства сказано, что сотрудники биржи знали об обслуживании компанией тысяч клиентов в подсанкционных государствах, а также были в курсе, что осуществление транзакций между клиентами из таких стран и гражданами США будет нарушением законов.

«Binance поставила свою прибыль выше безопасности американцев», — заявил генеральный прокурор США Меррик Гарланд.

Глава крупнейшей криптобиржи Binance объявил об уходе

Чжао подтвердил, что покидает должность главы площадки, которую занимал с момента основания биржи в 2017 году. Новым руководителем Binance стал Ричард Тенг, до сих пор отвечавший за все региональные рынки за пределами США. До работы в Binance он работал в ЦБ Сингапура и на Сингапурской фондовой бирже, где занимал должность начальника отдела регулирования, а также шесть лет руководил финансовым центром Абу-Даби.

Теперь уже бывший глава Binance освобожден из-под стражи под залог в $175 млн. Согласно решению суда, Чжао может покидать территорию США, однако обязан явиться в суд в Сиэтле за 14 дней до вынесения приговора, дата которого назначена на 23 февраля 2024 года. По уголовным обвинениям ему грозит тюремное заключение на срок от одного года до десяти лет.

Что будет с Binance

Нельзя назвать новость о досудебном урегулировании совсем неожиданной, комментирует сооснователь ENCRY Foundation Роман Некрасов. Большинство трейдеров и инвесторов, которые давно работают с криптовалютами, надеялись именно на такой исход. Но уход «идейного лидера биржи» Чанпэна Чжао «многих ошеломил», отмечает эксперт.

«Я допускаю сильный отток пользователей с торговой площадки и сильное сокращение ее доли на рынке. Binance потребуется много сил и удачи, чтобы не растерять те позиции, которых она добилась ранее», — считает Некрасов. Уход лидера спровоцирует перераспределение долей рынка среди крупнейших криптобирж, и каждая из них попытается усилить свои позиции. Можно ожидать новых промокампаний и выгодных условий для перехода на другие криптобиржи, допускает он.

Binance, скорее всего, потеряет лидирующее место, так как будет отключена от крупнейшего рынка в мире (США), соглашается директор по аналитике платформы безопасности криптовалютных активов «Шард» Федор Иванов. Самой Binance и конкретно ее основателю предъявили очень серьезные обвинения, а штраф для биржи стал беспрецедентным для криптоиндустрии и одним из крупнейших для финансового сектора. На аналогичные суммы штрафовали только крупные банки, такие как BNP Paribas и Deutsche Bank.

Всей международной криптоиндустрии дан четкий посыл, что, во-первых, американские власти полностью ее контролируют, во-вторых, США не остановят борьбу с теми компаниями, которые не считаются с правилами и законами США и способствуют использованию криптовалюты в отмывании денег, финансировании терроризма и обходе санкций, перечисляет Иванов основные постулаты из заявлений министра финансов США Джанет Йеллен и других участников организованной Минюстом США пресс-конференции.

«Крупнейшую криптобиржу в мире взяли под полный контроль, заставляют ее по-настоящему покинуть американский рынок и вводят внешнее управление. Это однозначный сигнал всем игрокам — следовать правилам, установленным в США, или бизнесу придет конец».

Требования к комплаенсу у глобальных криптобирж будут расти, использовать криптовалюты для обхода американских санкций станет намного сложнее, заключает Иванов. Крупные площадки будут оглядываться на ситуацию с Binance и стараться не допускать подобных просчетов.

Каковы последствия

«Претензии к бирже были по большей части экономические и политические, а непосредственно на работе самой площадки никто внимания не заострял. Осмелюсь предположить, что данный акт был сделан для того, чтобы взять Binance под контроль и в целом для «оздоровления» рынка. Неслучайно именно выходец из регуляторных кругов Ричард Тенг был назначен новым CEO», — рассуждает криптоэксперт и автор телеграм-канала GFiS Channel Таисия Романова.

По ее мнению, все необходимые решения «были приняты еще до конференции», и Чжао «позволили уйти, откупившись», а предписанный прокурором срок контроля над площадкой мог быть частью сделки, допускает Романова.

«В будущем это может привести к ужесточению правил для российских пользователей. Возможно, именно для этого и была создана заблаговременная альтернатива».

В сентябре Binance объявила об полном уходе из России. Представители биржи сообщили, что ее российский бизнес продан платформе CommEX, и пользователей постепенно переведут на новую площадку.

По мнению старшего аналитика Bestchange.ru Никиты Зуборева, пользователи могут ожидать ужесточения в области политик KYC («знай своего клиента») и AML (борьба с отмыванием денег), а также соблюдения санкций США. Но если говорить о группе риска, то российский сегмент «уже методично выводится» с глобальной биржи в отдельный сегмент в лице CommEX, отмечает эксперт.

Binance уходит из России. Почему это произошло и как быть пользователям

По словам регионального директора CommEX в России и СНГ Антона Торопцева, появление новостей о рекордном штрафе Binance и отставке Чжао не привело к резкому изменению числа новых пользователей на бирже. «Я бы не сказал, что динамика существенно изменилась. Мы видим положительный приток, но ничего экстраординарного», — пояснил Торопцев.

Новость об урегулировании претензий США — это позитивный импульс для крипторынка, считает он. Давление на крупнейшего игрока, по сути, устраняется, и «все могут вздохнуть спокойнее». Сумма в $4,3 млрд хоть и крайне большая, но для платформы уровня Binance вполне посильная. Чжао многократно заявлял, что он лично не погружен в операционные процессы биржи и его уход не сильно скажется на работе площадки.

«Главный риск лично я вижу в том, какую теперь политику выберут регуляторы в США, — рассуждает Торопцев. — Вполне возможно, что охота на ведьм продолжится и они придут к другим глобальным площадкам, занимающим существенную долю рынка. Повод они смогут найти всегда».

Что будет с рынком криптовалют

Ситуация с Binance напоминает кейс некогда популярной биржи BitMEX. Ее топ-менеджмент был отправлен под домашний арест с выплатой штрафа более $100 млн, а биржа перешла под управление выбранного регуляторами руководителя, проводит аналогию Таисия Романова.

Штрафы и обвинения биржи BitMEX

Учредителям биржи BitMEX Артуру Хейсу, Сэмюэлю Риду и Бену Дело в октябре 2020 года в США были предъявлены обвинения в нарушении закона о банковской тайне (BSA) и сговоре. Хейс и Дело признали вину. Оба признались, что умышленно не создавали и не внедряли на торговой платформе систему для борьбы с отмыванием денег (AML). В Минюсте США утверждали, что это сделало криптобиржу площадкой номер один для отмывания денег.

Руководство BitMEX также столкнулось с гражданскими исками от Комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC) и Агентства по борьбе с финансовыми преступлениями (FinCEN). BitMEX было приказано выплатить регулирующим органам $100 млн; Хейс, Рид и Дело были оштрафованы более чем на $10 млн каждый.

По мнению Романовой, подобные перестановки могут производиться в преддверии возможного одобрения биржевых фондов (ETF) для биткоина, заявки на которые подали BlackRock, Fidelity и еще несколько управляющих компаний.

«Здоровый и регулируемый рынок криптовалют политически выгоден всем контролирующим органам для их публичной повестки. Если бы целью Минюста стояло реальное уничтожение перечисленных в обвинении угроз, штрафом и отставкой Чжао бы не отделался», — считает Романова, дополняя, что глава обанкротившейся биржи FTX Сэм Бэнкман-Фрид «отправился под суд за меньшее».

Что такое криптовалютные опционы. Как их экспирация влияет на рынок

Что такое криптовалютные опционы и как их экспирация влияет на рынок биткоина

Интерес к криптовалютным деривативам превысил показатели октября 2021 года, когда цены на крипторынке достигали исторических максимумов. Рассказываем, как устроена торговля опционами для ведущих криптоактивов

В пятницу, 24 ноября, в 11:00 мск произойдет одна из крупнейших экспираций криптовалютных опционов на бирже Deribit на сумму более $6,5 млрд. Крупная экспирация может вызывать краткосрочную волатильность, имеет психологический эффект для некоторых трейдеров и вместе с тем указывает на зрелость рынка.

В комментарии для Bloomberg представители Deribit отметили, что к концу ноября открытый интерес на деривативные инструменты на платформе достиг показателя $14,9 млрд, что на $500 млн выше, чем в октябре 2021 года, когда цены на крипторынке достигали исторических максимумов. По мнению аналитиков издания, повышенный интерес к разного рода инвестиционным инструментам на биткоин вызван ожиданиями участников рынка касательно скорого одобрения биржевых фондов (ETF) со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). Инвесторы ожидают притока нового капитала, для которого криптовалютный рынок ранее был недоступен.

В традиционном трейдинге под открытым интересом (open interest, OI) понимается общее количество заявок на покупку, имеющихся на момент открытия рынка. В торговле фьючерсами и опционами открытый интерес представляет собой общее количество неисполненных контрактов на определенный момент времени.

Что такое открытый интерес. Как применять индикатор в торговле биткоином

Экспирация 24 ноября произойдет по месячным опционам (со сроком жизни от 1 до 3 месяцев), хотя традиционно самыми торгуемыми на рынке опционами считаются квартальные, у которых ближайшая экспирация произойдет 29 декабря. Квартальные опционы более точно позволяют трейдерам ориентироваться в прогнозах на долгий срок, где влияние случайных событий будет меньше отражаться на цене дериватива, чем у краткосрочных продуктов.

Срочные опционы, в отличие от срочных фьючерсов, кроме даты экспирации имеют еще тип опциона (пут или колл) и цену «страйка». Покупка опциона является, по сути, страховкой от события. Покупка пут-опциона служит защитой актива от падения цены (либо защитой длинной позиции по фьючерсам), а покупка колл-опциона помогает не поддаваться эмоциями в случае роста цены (защищает короткую позицию).

Дата экспирации — это дата истечения срока действия опциона. Контракт заключают на определенный период времени. Например, на неделю, месяц или квартал.

Опцион колл (call) дает покупателю право приобрести актив по фиксированной цене в заранее установленный день или до этой даты, а у продавца создает обязательство продать его при поступлении запроса. Покупая такой опцион, трейдер или инвестор занимают длинную позицию — лонг. Ее открывают в надежде заработать на росте цены актива. Соответственно, чтобы покупатель получил возможность использовать право на покупку актива по колл-опциону и получить прибыль, цена актива должна быть выше уровня цены исполнения — страйка.

Цена исполнения, или страйк-цена — это цена, по которой инвестор может купить или продать базовый актив. Она прописана в контракте и фиксируется на дату заключения договора.

Опцион пут (put) дает покупателю право продать актив по фиксированной цене в определенный день или до него. Продавец обязан принять поставленный базовый актив, если покупатель захочет исполнить опцион. Приобретая такой опцион, трейдер или инвестор занимает короткую позицию — шорт, то есть ставит на падение актива и хочет на этом заработать.

Например, трейдер купил пут-опционы на актив со страйком в $200. Его цена упала до $120, и трейдер купил его на бирже. Он решил потребовать исполнить опцион, и тогда продавец будет обязан выкупить у трейдера актив по $200, хотя на бирже он уже стоит намного дешевле. В итоге трейдер заработает $80.

Помимо открытия длинной позиции (покупка или «лонг»), по опционам можно открывать и короткую позицию (продажа или «шорт»). Этот момент зачастую вызывает затруднение с пониманием у начинающих трейдеров, так как на бирже Deribit пользователи торгуют только между собой — розничные и институциональные трейдеры находятся в одном общем пуле. Любой клиент биржи, имея минимальный необходимый депозит, может открывать как длинную, так и короткую позицию.

У большинства частных брокеров, широко представленных на рынке в прошлом, торговля происходила не между клиентами, а по схеме «клиент против брокера», а открывать по опционам «короткие» позиции было невозможно.

Открытый интерес

Показатели открытого интереса, соотношение пут- и колл-опционов и другие метрики по криптовалютным опционам можно посмотреть на сайте биржи Deribit — для биткоина (BTC) и для Ethereum (ETH).

Распределение опционов для BTC с экспирацией 24 ноября по типам (зеленые — колл, сиреневые — пут) и страйкам. Источник metrics.deribit.com

На графике отмечены точки так называемой Max Pain (англ. «максимальная боль») — цены, при которой максимальное количество всех опционов (и пут, и колл) экспирируется «вне денег» (out-of-the-money, OTM), то есть все открытые позиции по опционам обесценятся. При таком сценарии на сделке зарабатывает продавец. Для биткоина (BTC) она находится на отметке $33 000, а для Ethereum (ETH) — на $1700.

Так называемые европейские опционы нельзя исполнить раньше экспирации, но можно закрыть позицию, если «продать купленный» либо «купить проданый» опцион. Таким образом, не обязательно держать прибыльную или убыточную позицию до экспирации — можно получить деньги (или ограничить потери) в нужный момент. Тем не менее, перед экспирацией все равно наблюдается значительное число активных позиций.

Это связано с тем, что опционы перестали быть исключительно спекулятивным инструментом, и все чаще являются одним из компонентов сложных торговых позиций, в которых комбинируются разные даты экспирации, типы актива, типы опционов и фьючерсы в том числе. Например, крупная лонг-позиция по колл-опциону на цену $100 тыс. по биткоину может быть использована не только в случае если биткоин действительно будет торговаться по $100 тыс. — она также может быть страхующей либо составляющей частью более крупной сделки, включающей фьючерсы или спотовые сделки.

Как экспирация влияет на рынок

Наиболее важный аспект экспирации заключается в ее размере. Рост торгового объема является признаком зрелости рынка. Тот факт, что объем торгов (и экспираций) растет из года в год, говорит о том, что все больше и больше трейдеров приходит на рынок и в частности в такие деривативы как европейские опционы.

Влияние метрик также может иметь психологический эффект. Deribit — не единственная опционная криптобиржа, и активность на других площадках даже при их меньших размерах также влияет на сообщество трейдеров. Не на всех биржах можно открывать шорт-позиции по опционам, что вместе с исторической информацией о традиционных брокерах может влиять на принятие решений трейдеров. Это иногда порождает теории о манипуляциях со стороны маркетмейкеров и торговых площадок.

Также увеличение открытого интереса со временем может служить косвенным признаком долгосрочной стратегии трейдеров, и переноса позиции с одной крупной экспирации на другую. В таком случае экспирация будет связана с закрытием старых позиций и набором новых, что повлияет на волатильность за счет большого объема продаж и покупок. Трейдеры, обладающие значительным капиталом, стараются растянуть этот процесс на несколько часов, а иногда и дней. Тем не менее, будет сложно полностью нивелировать эффект их действий для рынка.

США против Binance и биткоин по $38 тыс. Главные события недели

Главные события мира криптовалют с 20 по 24 ноября

Mt. Gox начнет выплаты уже в этом году, новый блокчейн от создателей Blur привлек почти $400 млн, пользователь заплатил $3,1 млн за комиссию в сети биткоина и другие события прошедшей недели

Понедельник

В Сбербанке сообщили о готовности криптобирж помогать банкротить россиян

Сотрудничать с российскими управляющими при банкротстве готовы криптовалютные биржи Bybit, Bitstamp, Bitrue, Gate.io и OKX

Mastercard c помощью ИИ усилит борьбу с мошенничеством в криптовалютах

Сегодня около 40% всех мошеннических транзакций проходят напрямую с банковского счета на криптовалютную биржу

Bloomberg: США требуют от Binance более $4 млрд для прекращения уголовного дела

По данным источников Bloomberg, Минюст США может выдвинуть уголовные обвинения основателю биржи Чанпэну Чжао. Курс токена биржи отреагировал на новость резким ростом

Вторник

SEC назвала ряд криптовалют ценными бумагами в иске против биржи Kraken

Главный биржевой регулятор США обвиняет площадку в неподобающих практиках и работе без регистрации

Криптовалютная биржа Bittrex объявила о прекращении деятельности

Дедлайна по выводу средств на текущий момент нет, однако представители биржи советуют сделать это как можно быстрее

Wall Street Journal узнала об уходе главы биржи Binance в отставку

Соглашение с властями США станет завершающим этапом в расследовании Минюста США в отношении крупнейшей криптобиржи

Среда

Глава крупнейшей криптобиржи Binance объявил об уходе

Руководить биржей будет Ричард Тенг, отвечавший в Binance за все региональные рынки за пределами США

Криптобиржа Mt. Gox запланировала начать выплату долгов уже в 2023 году

Биржа планирует распределить средства в размере 142 тыс. биткоинов, 143 тыс. монет Bitcoin Cash и 69 млрд японских иен

Новый блокчейн Blast привлек более $130 млн за первые сутки

По показателю TVL новый блокчейн уже успел обойти Aptos, Fantom, Near и Starknet

Четверг

Подполковника из МВД Мордовии осудили на 12 лет за взятку в биткоинах

Теперь уже бывшему подполковнику полиции назначено наказание в виде 12 лет лишения свободы в колонии строгого режима со штрафом в размере 12,8 млн руб.

Курс биткоина достиг $46 тыс. на криптобирже Bittrex

Пользователи стали обменивать имеющиеся доллары на криптовалютные активы, чтобы вывести их с готовящейся к закрытию биржи

Пользователь заплатил $3,1 млн комиссии за перевод биткоинов

Обычно средний размер комиссии за транзакцию в сети биткоина составляет от $10 до $20

Пятница

Glassnode оценил приток в индустрию после создания биткоин-ETF в $70 млрд

По мнению аналитиков, текущая макроэкономическая ситуация сподвигает инвесторов вкладывать средства в безопасные активы и биткоин отлично подходит на эту роль

Суд Черногории одобрил экстрадицию До Квона

Криптопроект Квона Terra потерпел крах в мае 2022 года, в результате криптосообщество понесло убытки в размере $60 млрд

Курс биткоина обновил годовой максимум, поднявшись выше $38 тыс.

По мнению аналитиков, консолидация последних недель является позитивным признаком для дальнейшего восходящего движения

Статьи недели

В сервисах сети Solana наблюдается рекордный объем торгов. Что происходит

Торговый объем в финансовых платформах экосистемы Solana за неделю превысил $3 млрд. Рассказываем, какие факторы привели к резкому скачку оборотов и ажиотажу пользователей

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

Власти США и крупнейшая криптобиржа Binance достигли досудебного урегулирования: глава биржи признал вину и ушел в отставку, а сама площадка заплатит $4,3 млрд штрафа. «РБК-Крипто» разбирался, как это повлияет на рынок

Что такое криптовалютные опционы. Как их экспирация влияет на рынок

Интерес к криптовалютным деривативам превысил показатели октября 2021 года, когда цены на крипторынке достигали исторических максимумов. Рассказываем, как устроена торговля опционами для ведущих криптоактивов

Инвестидея: Две стратегии для трех криптовалют

Роман Некрасов назвал криптовалюты для краткосрочных и долгосрочных инвестиций

Сооснователь ENCRY Foundation Роман Некрасов рассказал об актуальных монетах для краткосрочного и долгосрочного инвестирования

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

Главными событиями на прошедшей неделе стало соглашение крупнейшей криптобиржи Binance с Минюстом США, Комиссией по торговле товарными фьючерсами (CFTC), Управлением по контролю за иностранными активами (OFAC) и Сетью по борьбе с финансовыми преступлениями (FinCEN). Эта новость продолжит оказывать влияние на рынок.

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

Монеты, связанные с децентрализованными криптовалютными биржами (decentralized exchanges, DEX), имеют сейчас предпосылки для роста в краткосрочной перспективе на фоне досудебного урегулирования разногласий между правоохранительными и регулирующими органами и Binance.

dYdX (DYDX) и Uniswap (UNI)

Согласие биржи выплатить штраф в $4,3 млрд и уход бессменного лидера торговой площадки Чанпэна Чжао может подтолкнуть часть инвесторов к переводу активов из монеты BNB (нативного токена Binance), в токены децентрализованных площадок, таких как Uniswap и dYdX.

Монеты обоих сервисов (UNI и DYDX соответственно) показали умеренный рост курса на фоне ситуации вокруг Binance — на 8% и 2,5% соответственно, а их суточной объем торгов подскочил более чем в два раза, что говорит о притоке активных трейдеров.

Но учитывая, что достижение урегулирования с Binance — это в целом позитивная новость для криптоиндустрии, рост монет, связанных с DEX, достигнет своего апогея в пределах одной или двух недель. Уровень сопротивления для DYDX находится сейчас на уровне $3,05, а сопротивления — $3,50.

Для UNI аналогичные показатели составляют $5,10 и $5,60 соответственно. После достижения пика курсы обеих монет, скорее всего, скорректируются: в краткосрочной перспективе dYdX продолжит торговаться в диапазоне $3,3-$3,4, а UNI — $5,2-$5,3.

Из этих двух монет наиболее недооцененной, а потому более перспективной с точки зрения роста видится DYDX, которая в середине ноября торговалась на локальном максимуме свыше $4,05.

При стечении благоприятных обстоятельств и притоке новых пользователей с централизованных криптобирж dYdX может преодолеть уровень сопротивления и протестировать $3,8, после чего она может продолжить рост в сторону $4,5.

В средне- и долгосрочной перспективе dYdX может усилить темпы роста и попытаться вернуться к своему историческому максимуму ($26). Вероятность такого сценария возрастет после начала мощного бычьего цикла на рынке криптовалют, который ожидается в 2024 году на фоне халвинга биткоина.

Ethereum (ETH)

Для средне- и долгосрочной инвестиции сейчас оптимальное время для входа в ETH. «Эфир» за последний месяц прибавил более 20% в цене на фоне новостей о подаче заявки на запуск Ethereum ETF от инвесткомпании BlackRock.

BlackRock подала заявку на ETF для Ethereum. Что это значит для цены ETH

Эта новость уже отыграна рынком, поэтому в краткосрочной перспективе монета вряд ли покажет сильный рост, более того — она имеет все шансы скорректироваться к $1,9 тыс. Но общий консенсус участников рынка заключается в том, что в ближайший год американский регулятор одобрит запуск биткоин-ETF. Ожидается, что зеленый свет получат сразу несколько инвесткомпаний, подавших заявку.

Чем так важен спотовый ETF на биткоин

Различные биржевые фонды (exchange traded fund, ETF), в том числе на золото, располагают активами под управлением на триллионы долларов. В криптовалютном сообществе принято считать, что даже небольшой процент этого капитала может в перспективе повлиять на глобальный крипторынок. Если спотовые ETF на биткоин одобрят, спрос на криптовалюту вырастет: при покупке акций фондов подразумевается поставка биткоина как базового актива, то есть его прямая покупка на рынке, влияющая на курс.

Что такое биткоин-ETF. Как он работает и как влияет на рынок криптовалют

Это дает основания полагать, что и заявка на запуск Ethereum-ETF тоже получит одобрение. Запуск ETF вместе с ожидаемым новым бычьим циклом на крипторынке на фоне халвинга биткоина может стать катализатором роста цен на ETH.

Росту ETH будет способствовать и сохранение лидерских позиций Ethereum в нише блокчейн-экосистем для запуска децентрализованных приложений (DApp) и финансовых (DeFi) протоколов.

Умные правила. Что нужно знать про DeFi-протоколы и смарт-контракты

К концу 2023 года ETH имеет все предпосылки, чтобы преодолеть ближайший уровень сопротивления в районе психологической отметки $2 тыс. и продолжить движение в сторону $2,1 тыс. В 2024 году по умеренному сценарию ETH может прибавить в цене 15%-20% и торговаться в диапазоне $2300-$2600, а по позитивному сценарию — превысить $3 тыс. во втором полугодии следующего года.

Негативный сценарий мне видится наименее вероятным — обычно халвинг биткоина дает старт бычьему циклу на крипторынке. Но даже если этого не произойдет и рынок продолжит колебаться у текущих значений, цена ETH получит поддержку от притока ликвидности в DeFi-протоколы, которые часто используются для максимизации доходности в периоды стагнации.

«Покупатели торопятся». Что будет с биткоином в ближайшую неделю

Аналитик Антонов дал прогноз курса биткоина на неделю с 27 ноября по 3 декабря

Эксперт проанализировал ситуацию на рынке и рассказал, как она может измениться на предстоящей неделе

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

В воскресенье, 26 ноября, биткоин (BTC) торгуется на отметке в $37,7 тыс., его цена с конца предыдущей недели выросла на 3%. Специалист проанализировал ситуацию на рынке и оценил перспективы движения курса биткоина на ближайшие семь дней.

BTC/USD

37 295 -464 (-1,23%)

Nov 27 11:03:22

1д 3д 1м 3м 1г 5л

1. окт

2. ноя

3. ноя

4. ноя

33 000.00

34 000.00

35 000.00

36 000.00

37 000.00

38 000.00

39 000.00

«Сохраняется позитивный настрой»

Финансовый аналитик BitRiver Владислав Антонов

Ключевые события прошедшей недели:

Новость о штрафе для криптобиржи Binance на $4,3 млрд и отставка главы Binance Чанпэна Чжао. Рынок неоднозначно отреагировал на новости.

Ожидание скорого одобрения биткоин-ETF в США являлось основным фактором оптимизма инвесторов и роста цены BTC.

Ослабление доллара США. Оказывало поддерживающее воздействие на стоимость биткоина.

Рост фондовых индексов в США положительно сказывался на динамике цены биткоина.

На уходящей неделе биткоин торговался в диапазоне от $35 632 до $38 414.

20 ноября цена биткоина закрылась на отметке $37 448 после небольшого роста на 0,24%. 21 и 22 ноября произошло резкое падение цены до $35 632 на фоне новостей о штрафе для Binance на $4,3 млрд и отставки главы Binance Чанпэна Чжао. Однако уже к концу среды, 22 ноября, биткоин отыграл потери и вырос на 4,66%, закрывшись на уровне $37408. Четверг и пятница прошли относительно спокойно с небольшими колебаниями цены вокруг $37,500.

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

24 ноября наблюдался рост на 1,12% с максимумом на отметке $38 414. Он стал самым высоким значением за последние 18 месяцев. Покупателям не удалось закрепиться на этих высоких уровнях. Почти сразу после обновления максимума произошла коррекция до $37 550. Тем не менее, биткоин смог стабилизироваться выше отметки $37 500, сохранив большую часть набранного роста. По итогам недели биткоин показывает положительную динамику с ростом на 0,84%.

Основным драйвером восходящей динамики были позитивные ожидания скорого одобрения спотового биткоин-ETF финансовым регулятором США. Также на руку «быков» сыграли ослабление доллара и рост фондовых индексов в США.

Считаю, что покупатели торопятся с наступлением, несмотря на то, что началась новая фаза роста с 21 ноября. Они перекрыли недавнее падение после ухода с поста гендиректора Binance и нужно было выстоять пару дней. По оценкам BitRiver, это позволило бы покупателям немного отдохнуть, чтобы снести все «стопы» по коротким позициям, вплоть до отметки $42 тыс. Если цена забуксует под уровнем $38 500, то, скорее всего, под ним останемся до начала зимы.

Биткоин продемонстрировал положительную динамику, несмотря на промежуточную коррекцию. Сохраняется позитивный настрой участников рынка, поддерживаемый перспективами запуска биткоин-ETF. Это дает основания ожидать продолжения восходящего тренда в среднесрочной перспективе.

Из важных событий на новой неделе стоит выделить ВВП США за квартал (вторая оценка состоится в среду) и выступление главы ФРС США Дж. Пауэлла (пятница).

Консервы вместо криптовалют. Как Сэм Бэнкман-Фрид ждет приговора в тюрьме

WSJ рассказала, как экс-глава криптовалютной биржи FTX ждет приговора в тюрьме

В ожидании приговора бывший глава криптобиржи FTX находится в бруклинском следственном изоляторе. The Wall Street Journal рассказала о его быте, новых знакомствах и способах расчета с сокамерниками

Сэм Бэнкман-Фрид осужден за мошенничество на миллиарды долларов при крахе одной из крупнейших на тот момент криптобирж — FTX, что спровоцировало обвал крипторынка в ноябре 2022 года. Сам он ожидает приговора по семи уголовным преступлениям в бруклинском следственном изоляторе Metropolitan Detention Center. Репортеры The Wall Street Journal (WSJ) пообщались с сотрудниками учреждения и адвокатами, которые рассказали об условиях, в которых пребывает Бэнкман-Фрид до решения суда в следующем году.

По словам собеседников издания, Бэнкман-Фрид изучает основы тюремной экономики, проживая в одной камере с бывшим президентом Гондураса, ожидающим уголовного суда, и недавно осужденным полицейским из Мексики. Бывший глава криптобиржи поменял криптоактивы на новую валюту — консервированную скумбрию, иронично пишут журналисты.

Скумбрия заменила сигареты в качестве средства расчета в тюрьмах США после того, как власти запретили в них курение, и заключенные иногда используют купленные в комиссионном магазине пачки с консервированной рыбой для оплаты услуг. По словам одного из собеседников WSJ, Бэнкман-Фрид оплатил таким способом стрижку в преддверии заседания суда.

Основатель FTX находится в следственном изоляторе с тех пор, как в августе федеральный судья отменил его освобождение под залог, сочтя вероятным, что он попытается запугать свидетелей. В начале ноября присяжным потребовалось всего несколько часов, чтобы признать его виновным в хищении миллиардов долларов у клиентов FTX, а также обмане ее инвесторов и кредиторов. Приговор должен быть вынесен 28 марта, после чего Бэнкман-Фрид отправится в федеральную тюрьму для отбывания наказания.

Основателя FTX Сэма Бэнкмана-Фрида признали виновным в мошенничестве

На пике своей активности FTX занимала второе место на крипторынке после Binance по торговым объемам и оценивалась в $32 млрд. Биржа потерпела крах в ноябре 2022 года, после того как издание Coindesk опубликовало подтверждение того, что баланс аффилированного с ней фонда Alameda Research при заявленных активах на миллиарды долларов на самом деле по большей части состоял из токенов биржи FTX (FTT), которые она сама выпускала как эмитент. Сам фонд, как выяснилось, вопреки заявлениям Бэнкмана-Фрида, напрямую был связан с FTX и имел прямой доступ к средствам клиентов биржи.

Вскоре после этого Чанпэн Чжао, бывший на тот момент главой Binance, публично заявил, что отказался от предложения Бэнкмана-Фрида экстренно выкупить столкнувшуюся с проблемами FTX, а также что его биржа продаст все свои токены FTT. После его заявлений курс токена обрушился. Клиенты массово начали выводить средства с FTX, и буквально в течение нескольких дней это привело к тому, что FTX, Alameda и различные дочерние компании подали заявления о банкротстве, не имея возможности рассчитаться с пользователями.

Позже в ходе судебного разбирательства бывшие сотрудники биржи, включая управлявшую Alameda Research Кэролайн Эллисон, признались в растрате средств клиентов и дали показания против Бэнкмана-Фрида.

«Безопасные и гуманные условия»

Еще один из собеседников WSJ рассказал, что раз в неделю к Бэнкману-Фриду допускаются посетители помимо адвокатов и он имеет доступ к специальному ноутбуку, который позволяет ему просматривать юридические материалы. Ему и другим заключенным разрешено пользоваться компьютерами в комнате, где столы разделены пластиковыми перегородками. Бывший глава FTX периодически раздает охранникам советы по инвестированию в криптовалюты, рассказал тот же источник.

Журналисты обратились за комментариями и к представителям Минюста США, но представитель ведомства отказался давать подробности об условиях содержания Бэнкмана-Фрида, обозначив лишь, что Федеральное бюро тюрем США (Federal Bureau of Prisons) «обеспечивает безопасность заключенных, создавая при этом безопасные и гуманные условия».

«Сэм делает все, что в его силах в сложившихся обстоятельствах», — рассказал WSJ представитель Бэнкман-Фрида Марк Ботник. На суде Бэнкман-Фрид заявил, что сожалеет о том, что на его бирже не было достаточного риск-менеджмента, но сам он при этом не совершал никаких мошеннических действий. По словам адвокатов, он будет обжаловать приговор, который может привести к тюремному сроку длиной в десятилетия.

После перевода в федеральную тюрьму для отбывания наказания у Бэнкмана-Фрида, скорее всего, будет больше свободы передвижения, а также доступ к образовательным программам и досугу, поясняет юрист Билл Барони, который сейчас консультирует по вопросам тюремного содержания. Сам он был осужден за участие в сговоре в ходе скандала в штате Нью-Джерси 2013 года, когда соратников бывшего губернатора Криса Кристи обвинили в умышленном создании пробок на дорогах в целях политической мести конкуренту.

«Когда ему вынесут приговор, ему станет полегче, — говорит Барони. — Он не будет сидеть в одной в тюрьме с агрессивными сокамерниками». Другие заключенные из числа «белых воротничков», как правило, отбывают срок в тюрьмах, расположенных ближе к их семьям или предлагающих более свободные условия содержания, пишут журналисты с отсылкой к осужденной за обман инвесторов основательнице компании Theranos Элизабет Холмс, которая отбывает срок в женском исправительном лагере общего режима Брайан, штат Техас.

Соседи по камере

Сейчас в Бруклинском следственном изоляторе среди сокамерников Бэнкмана-Фрида — Хенаро Гарсия Луна, бывший министр общественной безопасности Мексики, осужденный в начале этого года за помощь картелю Синалоа в контрабанде более 50 т кокаина в США. Еще один заключенный подразделения — бывший президент Гондураса Хуан Орландо Эрнандес, ожидающий суда по обвинению в торговле наркотиками и огнестрельным оружием. Адвокат Эрнандеса Раймонд Колон рассказал WSJ, что его подзащитный и Бэнкман-Фрид «тепло общаются» друг с другом в тюрьме.

По словам одного из адвокатов Бэнкмана-Фрида, вначале он питался только арахисовым маслом, хлебом и водой, поскольку условия изолятора не позволяют поддерживать его вегетарианскую диету. У него также были проблемы с получением необходимой дозы прописанного ему препарата Adderall. С тех пор проблемы с питанием и лекарствами, которые он принимает от синдрома дефицита внимания и гиперактивности, были решены. Еще один собеседник журналистов подтвердил, что сейчас в тюрьме ему доступно вегетарианское питание.

Многие заключенные покупают продукты, одежду и туалетные принадлежности в магазине тюремного изолятора. Арахисовое масло стоит $4,15, пара кроссовок — $79,95, MP3-плеер — $88,40. Та самая пачка филе скумбрии, которую используют в качестве валюты, стоит $1,30. Консультант по тюремным вопросам Барони также предсказывает, что, когда Бэнкман-Фрид перейдет в федеральную тюрьму, он, скорее всего, возьмет с собой упаковки скумбрии. Эта система расчетов, по его словам, «намного стабильнее любой крипты».

Акции Coinbase выросли на фоне проблем Binance. Насколько устойчива биржа

Акции биржи Coinbase достигли максимума на фоне проблем у конкурента — Binance

Акции крупнейшей в США криптобиржи обновили максимум с мая 2022 года после того, как американские власти оштрафовали лидера рынка — Binance на рекордные $4,3 млрд. «РБК-Крипто» разбирался в ее перспективах на рынке

Брайан Армстронг, CEO биржи Coinbase

После того как Минюст США оштрафовал Binance на рекордные $4,3 млрд и вынудил Чанпэна Чжао покинуть пост главы компании, ее конкурент — Coinbase — старается вернуть себе титул крупнейшей в мире криптобиржи.

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

Цена акций Coinbase (COIN) на бирже NASDAQ обновила максимум с начала мая 2022 года. Стоимость COIN 28 ноября составляет $127,5, по данным TradingView. За последний год, с 28 ноября 2022 года, акции Coinbase подорожали на 176%, однако все еще ниже на 67% от своей максимальной цены, установленной 9 ноября 2021 года на отметке $368,9.

С чем связан рост

Основанная в 2012 году Coinbase долгое время позиционирует себя как показательно следующую всем требованиям регуляторов криптовалютную компанию и не рискует выводить на биржу криптоактивы, которые регуляторы считают незарегистрированными ценными бумагами.

Бесценная бумага. Почему один судья в США повлиял на весь крипторынок

Coinbase была одной из первых криптокомпаний, акции которой оказались доступны для торговли на NASDAQ, и первой криптобиржей, которая была допущена до листинга в США. В связи с этим она привлекает внимание инвесторов, в том числе по причине отсутствия конкурентов со схожим бизнесом, поясняет аналитик рынка криптовалют Виктор Першиков. Помимо Coinbase криптоориентированными компаниями можно назвать только публичных майнеров и те, что держат на балансе биткоины. Крупнейшие из них — Tesla Илона Маска, MicroStrategy, Riot Platforms и Marathon Digital.

Matrixport: Акции майнеров могут стать лучшей инвестицией на 2024 год

Рост акций Coinbase последних дней связан с несколькими факторами, уточняет Першиков. Во-первых, с первых дней листинга в COIN вкладываются крупные инвестфонды, многие из которых сейчас наращивают объем покупок акций биржи. Во-вторых, положительная корреляция их цены с курсом биткоина приводит к тому, что на фоне роста бенчмарка крипторынка растут и криптоориентированные акции, в том числе COIN. Кроме того, тот факт, что кастодиальное решение Coinbase выбрано компаниями, ожидающими одобрения спотовых биткоин-ETF, является положительным фундаментальным фактором.

В 2023 году сразу несколько крупных финансовых институтов подали заявки на запуск собственных биржевых фондов (exchange traded fund, ETF) на биткоин, и первые из них могут быть одобрены в первом квартале 2024 года. Запуск таких ETF считается в криптосообществе катализатором нового бычьего цикла на рынке.

Кастодиальное хранение — важная часть процесса вывода на американский рынок спотовых биржевых фондов (ETF) для биткоина. Кастодианы хранят активы от имени другого лица, и в данном случае это означает хранение биткоинов на миллиарды долларов, защищенных от потери, кражи или хакерской атаки. Сейчас Coinbase является кастодианом для девяти из 12 ожидающих одобрения на запуск в США биткоин-ETF, включая будущий ETF от компании BlackRock.

«Ситуация на рынке, разумеется, отражается на стоимости акций компании, но лишь опосредованно, — рассуждает старший аналитик Bestchange.ru Никита Зуборев. — Чем выше курс криптовалют, тем больше у нее клиентов и сделок, а значит, условия для биржи благоприятные».

С другой стороны, акции криптокомпаний могут рассматриваться отдельными инвесторами как абсолютно легальный и простой способ вложений в криптосферу, поскольку они котируются на традиционных биржах и соответствуют всем требованиям финансовых регуляторов, добавляет Зуборев. Поэтому с ростом интереса к криптовалютам происходит усиление положительного тренда для акций криптокомпаний. Хоть этого явления и недостаточно для формирования тренда, но оно определенно способно усиливать прочие положительные факторы, считает аналитик.

Проблемы конкурента

«Мы стали свидетелями момента, когда меры против Binance позволили нам перевернуть страницу и, надеюсь, закрыть эту главу в истории криптовалют», — заявил глава Coinbase Брайан Армстронг в интервью CNBC, комментируя досудебное урегулирование Binance с властями США и вынужденную отставку Чжао.

В 2017 году Чжао, успевший к тому моменту поработать программистом на Токийской фондовой бирже и в Bloomberg Trading, запустил Binance путем первичного размещения монет (initial coin offering, ICO) и быстро отвоевал у Coinbase ее относительно недолгое доминирующее положение на крипторынке. На пике своего развития Binance занимала 60% мирового объема торговли криптовалютами и до сих пор ее доля на рыке превышает 40%.

Биржа не имеет единой официальной штаб-квартиры и совета директоров в привычном виде, а связанные с ней юрлица разбросаны по разным юрисдикциям. По мнению американских властей, все это давало ей возможность обходить регуляторные ограничения, а иногда и закон. Согласно обвинению Минюста США, именно такой подход позволил Чжао вывести Binance в лидеры рынка торговли криптовалютами и более сложными финансовыми инструментами, связанными с криптоактивами.

Армстронг недавно написал в соцсети X (ранее Twitter), что выход на биржу в США означал для Coinbase, что она «не всегда могла действовать столь же быстро, как другие». По его словам, основанный на соблюдении всех требований подход к работе сложнее и дороже. «Нельзя запускать [на бирже] продукт, который хотят клиенты, если он нелегален», — дополнил он.

Долгосрочные последствия

Проблемы главного конкурента, безусловно, сказались на успехе Coinbase, говорит Зуборев, рассуждая о дополнительных факторах роста акций биржи. Однако стоит отметить, что эффект от такой новости будет краткосрочным, поскольку проблемы одной биржи довольно просто перекладываются и на другую.

Пока продолжает прослеживаться тренд регуляторов США на сильное давление в этой области, и, несмотря на положительный эффект новости в моменте, долгосрочные последствия для Coinbase и других крупных криптобирж могут быть противоположными, допускает аналитик.

В 2023 году действия регулирующих органов в США и других странах доставили Binance ряд сложностей. В марте Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) подала иск к Binance, а в июне за ней последовала Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC). На фоне продолжающихся судебных разбирательств доля биржи Чжао на рынке заметно сократилась.

Впрочем, и Coinbase оказалась не застрахована от претензий регуляторов. В июне на следующий день после подачи исков к Чжао и Binance, SEC подала в суд на биржу Армстронга, и это разбирательство продолжается до сих пор.

«Недавние события вокруг Binance, а также собственные проблемы Coinbase в виде иска от SEC однозначно не являются позитивными, — рассуждает Першиков. — Уголовное преследование Binance и его итоги рассматриваются многими аналитиками как позитивные, в том числе для Coinbase, однако я не считаю события таковыми».

Прецедент, который был создан относительно кейса Binance, может в дальнейшем применяться судом США и для других криптобирж в случае исков и судебных разбирательств, уверен Першиков. Coinbase, по его мнению, также вряд ли существенно защищена от подобного даже при условии ведения деятельности в строгом соответствии со всеми требованиями закона, особенно в рамках требований к политике AML (борьбы с отмыванием денег).

При этом Coinbase находится в куда более устойчивом положении, чем Binance, уточняет Першиков. В случае положительного исхода по итогу разбирательств между биржей и SEC, акции COIN могут получить дополнительный фундаментальный позитив и в среднесрочной перспективе на фоне перечисленных фундаментальных факторов достичь отметки $200 уже в ближайшие месяцы, считает эксперт.

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

Покупать или продавать биткоин. Что делать с монетой на текущих уровнях

Покупать или продавать биткоин: что делать с монетой на текущих уровнях

Курс биткоина 29 ноября вновь обновил годовой максимум. Эксперты рассказали о возможных торговых стратегиях в текущих рыночных условиях

В ночь на 29 ноября курс биткоина (BTC) преодолел отметку $38 тыс. и в моменте достиг $38 280, обновив установленный ранее годовой максимум. В последний раз выше отметки $38,28 тыс. курс биткоина поднимался 5 мая 2022 года. По данным Coinmarketcap, по состоянию на 19:50 мск цена первой криптовалюты скорректировалась до $37 772.

BTC/USD

37 804 -323 (-0,85%)

Nov 30 10:28:30

1д 3д 1м 3м 1г 5л

янв '23

мар '23

май '23

июл '23

сен '23

ноя '23

15 000.00

20 000.00

25 000.00

30 000.00

35 000.00

40 000.00

Ровно год назад, 29 ноября 2022 года, биткоин торговался около отметки $16,4 тыс. Таким образом, за прошедший год BTC вырос почти на 133%. Однако до исторического максимума, зафиксированного 10 ноября 2021 года ($69 тыс.), пока далеко.

Начиная с 10 ноября биткоин торгуется в диапазоне $35 600 — $38 200. По мнению некоторых аналитиков, подобная консолидация цены является позитивным признаком для дальнейшего восходящего движения.

Краткосрочные цели

«В текущем моменте рынка вижу возможность еще одного рывка для быков. Целевой зоной будет уровень $40-41 тыс.», — комментирует CEO торговой платформы Cryptorg Андрей Подолян. Сейчас накопилось достаточно коротких позиций, на которых после пробоя $38,5 тыс. можно очень быстро вырасти, допускает эксперт.

Игра на понижение цены (короткая позиция, шорт) подразумевает продажу актива, которым трейдер не владеет и берет его в долг у биржи, с целью откупить его при падении цены, вернуть бирже и заработать на разнице в цене. Значительный рост цены актива часто провоцирует ситуацию, которую называют короткое сжатие или «шорт-сквиз»: резкий рост заставляет трейдеров закрывать короткие позиции и выкупать актив, чтобы вернуть его бирже. Это, в свою очередь, провоцирует еще больший рост цен.

По мнению Подоляна, уровни $40 тыс. и $41 тыс. интересны и для набора коротких позиций, а также являются психологическими уровнями для трейдеров. Если же рынок устроит сильную коррекцию, то падение, скорее всего, «станут жадно откупать», считает он.

Пока биткоин не закрепился над $38 тыс., не стоит исключать коррекции под давлением шортистов, считает сооснователь ENCRY Foundation Роман Некрасов. При этом позитивный новостной фон на крипторынке, по его мнению, позволяет предположить, что просадки вряд ли будут глубокими.

«Биткоин уже неоднократно пытался «заколоть» уровень $38 тыс. На фоне обновлений годового максимума монета уходила в коррекцию, в среднем, на 3-7%. От очередного локального максимума не исключен спуск в район $35-36 тыс», — рассуждает Некрасов.

Впереди — психологически важный барьер $40 тыс., соглашается он с предыдущим экспертом. Преодоление этой отметки может зарядит» рынок позитивом, который выведет биткоин к $45 тыс. Обновление годовых максимумов, с большой вероятностью, вновь перетечет в коррекцию. «Активный рост — повод приготовить короткие позиции, несмотря на общий позитив», — уточняет Некрасов.

Долгосрочная стратегия

В середине октября биткоин начал стремительный рост на фоне новостей о возможном одобрении спотового биткоин-ETF со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). Менее чем за месяц курс главной криптовалюты вырос почти на $10 тыс.

На текущий момент сразу несколько крупных инвестиционных компаний ожидают одобрения собственных биржевых фондов (ETF) на биткоин со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). Запуск таких ETF считается в криптосообществе катализатором нового бычьего цикла на рынке.

Долгосрочная стратегия — накапливать биткоин и ждать бычьего цикла на рынке, уверен Некрасов. Позитивный новостной фон формируют прогнозы скорого одобрения первого в истории США спотового биткоин-ETF. Его запуск может привлечь на рынок цифровых активов институциональных инвесторов, чьи инвестиции, по прогнозам, поддержат рост криптоиндустрии.

Чем так важен спотовый ETF на биткоин

Различные ETF, в том числе на золото, располагают активами под управлением на триллионы долларов. В криптовалютном сообществе принято считать, что даже небольшой процент этого капитала может в перспективе повлиять на глобальный крипторынок. Если спотовые ETF на биткоин одобрят, спрос на криптовалюту вырастет: при покупке акций фондов подразумевается поставка биткоина как базового актива, то есть его прямая покупка на рынке, влияющая на курс.

Что такое биткоин-ETF. Как он работает и как влияет на рынок криптовалют

«Оценивать ситуацию на рынке стоит комплексно. Учитывайте психологию рынка, особенности поведения криптовалюты по циклам и рыночную конъюнктуру», — рассуждает Некрасов. Говоря о последнем пункте, стоит держать в поле зрения решения американских финансовых регуляторов. Падение инфляции в США может приблизить движение ФРС в направлении снижения ключевой процентной ставки. Изменения могут повысить инвестиционную привлекательность таких высокорискованных активов, как криптовалюта.

«Риск-менеджмент должен зависеть от вашей инвестиционной стратегии. Долгосрочным инвесторам не стоит игнорировать коррекции и распродажи, сповоцированные негативными новостями. Справиться с эмоциями поможет частичная автоматизация торговли», — советует эксперт.

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

ЦБ оценил объем операций россиян в биткоинах. Главное из отчета

ЦБ оценил объем операций россиян в биткоинах в 1,68 трлн руб.

Участие россиян на крипторынке может создавать риски снижения доходов граждан, считает регулятор. «РБК-Крипто» изучил данные о российском сегменте криптосферы из нового отчета Банка России о финансовой стабильности

Вложения россиян в криптовалюты снизились во втором и третьем кварталах 2023 года, а активность российских пользователей на рынке криптоактивов уменьшилась, сообщается в квартальном отчете Банка России о финансовой стабильности. По данным регулятора, об этом свидетельствуют количество посещений сайтов крупнейших криптовалютных торговых площадок и объем потоков криптовалюты на биржах, который оценочно приходится на российских пользователей.

Основным каналом приобретения криптоактивов, по наблюдениям Банка России, служат p2p-операции. На фоне совершенствования кредитными организациями своих подходов к выявлению p2p-переводов, связанных с оборотом криптоактивов, среднемесячный объем таких операций вырос на 53,9% в сравнении с аналогичным периодом годом ранее.

Торговля peer-to-peer, или p2p, — это сделки, в которых трейдеры обменивают криптовалюту между собой, а платформа выступает гарантом их операций. В конце августа крупнейшая криптобиржа Binance запретила клиентам из России p2p-операции с любой валютой, кроме рубля. Месяц спустя Binance объявила о полном уходе из России и продаже своего бизнеса новой площадке CommEX.

Другие крупные криптоплатформы, среди которых KuCoin, Huobi, Bybit и OKX, продолжают работать с российскими пользователями и также предоставляют услугу p2p-торговли. После ухода Binance из России и введения ограничений со стороны других бирж на Bybit выросли объемы p2p-торговли валютами стран, куда переехали многие россияне (Армения, Грузия, Турция и др.), а также увеличилось количество сделок в рублевой зоне.

«Возможен рост рисков, связанных с вложениями российских граждан в криптоактивы, в условиях запуска альтернативных биржевых площадок, ориентированных в том числе на россиян», — пишут авторы отчета

По итогам второго—третьего кварталов 2023 года число посещений российскими пользователями сайтов крупнейших криптовалютных торговых площадок (криптобирж, p2p-площадок и обменников) составила 89,6 млн, что на 1,6% ниже, чем за аналогичный период прошлого года, пишут аналитики Банка России.

«Особенно заметно падала активность российских пользователей в третьем квартале, что коррелирует с глобальным снижением интереса инвесторов к рынку криптоактивов из-за ужесточения ДКП в ведущих экономиках, — говорится в отчете. — В этот период число посещений россиянами криптовалютных торговых площадок сократилось на 27,8% по сравнению с третьим кварталом прошлого года и составило 28,9 млн. Одновременно с 5,8 до 4,9% снизилась и доля россиян в общем количестве посещений».

Совокупный объем притоков и оттоков биткоинов на крупнейших криптобиржах, оценочно приходящийся на россиян, во втором—третьем кварталах уменьшился на 22,4% по сравнению с аналогичным прошлогодним периодом и составил около 700,19 тыс. биткоинов (1,68 трлн руб.), говорится в отчете.

Этот показатель рассчитывался путем умножения объема биткоинов, поступивших или выведенных на размеченные адреса криптобирж за определенный период, на долю россиян в веб-трафике сайтов криптобирж. Расчет потоков биткоинов делался по биржам Binance, Huobi, Bybit, OKX, Gate, MEXC, KuCoin, Poloniex, Bittrex, Bitfinex, а также Bing, Bitmart, Bitrue, Bkex, Btcex, Coinw, Coinbase, Phemex, Probit, Whitebit, Exmo и Garantex.

По словам авторов отчета, это говорит о потенциально значимом объеме операций российских пользователей, однако необходимо учитывать, что показатель означает оборот транзакций (объемы движения средств пользователей между аккаунтами) и его нельзя трактовать, например, как объем вложений. Остатки биткоинов на кошельках криптобирж, которые, по оценкам, могут приходиться на российских пользователей, на конец третьего квартала снизились на 3,1% по сравнению с прошлым годом и составили 96,9 тыс. биткоинов на сумму 255 млрд руб. по курсу на 30 сентября этого года, когда фиксировались результаты подсчетов.

Риски и факторы влияния

По оценке Банка России, активное участие россиян на рынке криптоактивов может создавать риски снижения доходов граждан «в случае шоков на рынке криптоактивов». Авторы отчета приводят в пример скачок курса биткоина 16 октября при появлении фейковой новости об одобрении Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) биржевого фонда (ETF) компании BlackRock. Тогда в течение часа из-за скачка курса были ликвидированы десятки тысяч маржинальных позиций трейдеров на общую сумму $100 млн, а к утру 17 октября общая сумма ликвидаций на биржах выросла еще более чем на $50 млн.

«Пробный запуск». Почему скачок цены биткоина 16 октября стал показательным моментом

В отчете также упоминаются недавние обвинения Минюста США в адрес крупнейшей криптобиржи Binance в нарушении законодательства в области противодействия отмыванию денег. Власти США достигли досудебного урегулирования с Binance: тогда еще глава биржи Чанпэн Чжао признал свою вину и ушел в отставку, а сама площадка заплатит один из крупнейших корпоративных штрафов в истории США — $4,3 млрд. После появления данной новости за 24 часа инвесторы вывели c Binance свои средства объемом $956 млн, акцентируют аналитики Банка России.

Приток и отток биткоинов российских пользователей на крупнейших криптобиржах. Источник: Банк Росии по данным сервиса «Прозрачный блокчейн»

«Ключевыми факторами, которые влияют на активность российских криптоинвесторов, являются события на глобальном рынке криптоактивов, в частности интерес к стейблкоинам как к альтернативным способам хранения средств, особенно в условиях санкций»

Стейблкоины (stablecoins) — это криптовалютные токены, курс которых привязан к какому-либо активу, например к доллару, евро или унции золота. Их резервы обеспечены реальными активами — фиатными валютами, ценными бумагами, драгметаллами и т.п. Крупнейший стейблкоин — Tether USD (USDT), эмитентом которого выступает компания Tether Limited. Некоторые из них существуют в нескольких блокчейн-сетях, например в Ethereum, Tron или Solana.

«Так, например, за период с начала 2022 по третий квартал 2023 года объем торгов парой Tether USD (USDT) / рубль превышал объем торгов парой биткоин/рубль в 2,3 раза и составил порядка $2 млрд», — говорится в отчете.

Отслеживание операций

С точки зрения каналов приобретения криптоактивов, по оценке регулятора, возрастает значимость p2p-сегмента. На это указывает «существенное повышение позиции России» по показателю объема p2p-транзакций с криптоактивами, пишут авторы отчета, ссылаясь на рейтинг компании Chainalysis по индексу глобального принятия криптоактивов за 2023 год (Global Crypto Adoption Index).

При этом усредненный ежемесячный объем выявленных кредитными организациями операций за отчетный период возрос на 53,9% по сравнению с аналогичным периодом годом ранее и составил 81,5 млрд руб. При подсчете учитывались операции, соответствующие критериям методических рекомендаций 16-МР от 06.09.2021 «О повышении внимания кредитных организаций к отдельным операциям клиентов — физических лиц», которые связаны в том числе с покупкой криптоактивов и проводились с использованием так называемых дропов.

«Банк России связывает это с результатами надзорной работы и совершенствованием подходов банков к выявлению таких операций. Кроме того, для приобретения криптоактивов могут использоваться в том числе финансовые организации дружественных стран, в которые россияне предварительно переводят средства»

В результате ухода крупнейших международных платежных систем и реакции иностранных регуляторов на обслуживание криптовалютными посредниками российских клиентов в третьем квартале 2023 года россияне перестали приобретать криптоактивы по российским банковским картам, объем соответствующих операций снизился практически до нуля, отметили аналитики.

Вместе с тем сейчас создаются альтернативные площадки, на которых россиянам доступно прямое пополнение баланса аккаунта криптобиржи с использованием банковских карт, выпускаемых российскими банками, а также совершение p2p-операций. Банк России будет отслеживать соответствующие риски для финансовой системы и российских граждан и при необходимости принимать меры, говорится в отчете.

Глава Coinbase опроверг слухи о токене блокчейна Base

Глава криптовалютной биржи Coinbase опроверг слухи о токене Base

По словам Брайана Армстронга, в компании довольны тем, как развивается сейчас сеть Base и не видят необходимости в запуске собственного токена сети

Глава крупнейшей американской криптовалютной биржи Coinbase Брайан Армстронг в интервью изданию Decrypt рассказал, что у компании нет планов по запуску токена для собственного блокчейна второго уровня Base.

В сентябре 2023 года глава юридической службы Coinbase Пол Грюал в интервью Decrypt сказал, что появление собственного токена в блокчейне Base «может иметь смысл в какой-то момент времени» и что компания полностью этого не исключает.

Это база. Зачем криптобиржа Coinbase запустила собственный блокчейн

По словам Армстронга, руководители биржи довольны тем, как развивается сеть Base с момента своего запуска в августе этого года. Он также отметил, что за несколько месяцев существования блокчейн стал третьим по объему общей заблокированной стоимости (total value locked, TVL) среди других решений второго уровня, а также имел около миллиона активных кошельков на момент запуска.

Общая заблокированная стоимость (total value locked, TVL) — один из ключевых показателей, помогающих понять ценность сервиса, протокола или приложения, работающего на блокчейне.

TVL наглядно показывает стоимость депозитов и интерес людей к определенному протоколу или блокчейн-сети. Аналогично, когда в один банк вносят больше депозитов, чем в другой, это говорит о том, что первый банк более популярен.

Измерить блокчейн. Чем важен показатель TVL и как его правильно считать

Летом 2023 года Coinbase запустила свою сеть второго уровня под названием Base. Проект быстро привлек внимание пользователей благодаря нашумевшим мемкоинам и социальным приложениям. По данным Defillama, за первый месяц работы TVL блокчейна вырос до $410 млн, однако впоследствии снизился до $300 млн. По этому показателю Base находится на десятом месте среди всех сетей и на четвертом среди блокчейнов второго уровня. Лидером является Ethereum с объемом TVL $24,7 млрд.

Материалы «РБК-Крипто» о других популярных решениях «второго уровня» для масштабирования Ethereum:

Неподдельный Optimism. Как сделать Ethereum быстрее и дешевле для всех

Что такое проект Arbitrum. И почему это самый ожидаемый эирдроп года

Непустой Polygon. Как используют блокчейн «ВКонтакте», Coca-Cola и Adidas

Как проект zkSync делает Ethereum быстрее и когда он выпустит свой токен

Нулевые знания. Как технология ZK создала миллиардную нишу на крипторынке

Что такое LayerZero — проект-кандидат на эирдроп с оценкой в $3 млрд

В ноябре о запуске собственного блокчейна второго уровня Blast объявил основатель крупнейшего NFT-маркейтплейса Blur. Проект привлек $20 млн от инвестиционных фондов Paradigm и Standard Crypto, а также вызвал ажиотаж среди пользователей. За первые сутки после запуска будущий блокчейн привлек более $130 млн пользовательских средств, а на текущий момент на балансе проекта находится почти $650 млн.

Инвестидея: Покупка трех альткоинов из топ-10

Трейдер Владислав Трушин представил торговые стратегии для трех криптовалют

Популярный трейдер и аналитик на TradingView Владислав Трушин (oldcheats) рассказал об инвестиционных стратегиях для трех криптовалют

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

Сегодня поговорим о покупках альткоинов из первой десятки по размеру рыночной капитализации. Такие криптоактивы соответствуют следующим пунктам:

Торгуются на крупных централизованных биржах.

Являются лидерами по капитализации.

Это реальные и функционирующие проекты.

Стабильные лидирующие объемы торгов на биржах.

Можно провести корректный фундаментальный анализ.

Подобные активы можно назвать надежными и традиционно привлекающими интерес инвесторов и трейдеров со всего мира. Как правило, они достаточно сильно растут вслед за лидером крипторынка — биткоином.

Важно выделить под покупки активов необходимый капитал, а все совершаемые сделки планировать в долгосрок. Такой подход снизит общие риски и создаст корректный мани-менеджмент сделок (управление деньгами в каждой позиции).

Solana (SOL)

Токен занимает 7 место в капитализации. Выделить под него до 30% запланированного капитала.

(Увеличить график)

Техническая картина — снижение от запертого объема (позиции маркетмейкера на продажу актива), расположенного выше $210 закончилось и перешло в источник тренда $14,7 (позицию маркетмейкера на покупку актива). Выстроенная локальная структура роста содержит в себе три источника тренда — $14,7, $16,3 и $19,5 — что свидетельствует о развитии роста и о его продолжении.

Покупки:

при снижении к уровню цены $43 на 50% отведенного под позицию капитала;

при снижении к уровню цены 33.30$ на 50% отведенного под позицию капитала.

Цель фиксации: $210

Стоп-лосс: $25

Матожидание: более 380%

Cardano (ADA)

Токен занимает 8 место в капитализации. Выделить до 40% запланированного капитала.

(Увеличить график)

Техническая картина — выстраивается структура роста от источника тренда $0,2585. После создания запертого объема и ожидаемой коррекции к уровню $0,305 с высокой вероятностью растущая тенденция продолжится.

Покупки:

по текущим ценам до 50% отведенного под позицию капитала;

при снижении к уровню цены $0,305 до 50% отведенного под позицию капитала.

Цель фиксации: $1,1616

Стоп-лосс: $0,24

Матожидание: более 225%

Dogecoin (DOGE)

Монета занимает 9 место в капитализации. Выделить до 40% отведенного под позицию капитала.

(Увеличить график)

С технической точки зрения DOGE выглядит наиболее интересной, так как у монеты еще не произошла масштабная волна роста. Восходящая тенденция основана на двух источниках тренда — $0,058 и $0,06, а текущие цены недалеки от ключевых формаций. Это говорит о низкой вероятности снижения цены и высокой вероятности продолжения роста.

Покупки:

100% отведенного капитала под позицию по текущим ценам.

Цель фиксации: $0,52

Стоп-лосс: $0,057

Матожидание: более 600%

«Cпрос на рисковые активы». Что будет с биткоином в ближайшую неделю

Что будет с курсом биткоина на неделе с 4 по 10 декабря после отметки $39 тыс.

Эксперты проанализировали ситуацию на рынке и рассказали, как она может измениться на предстоящей неделе

Мнения экспертов могут не совпадать с позицией редакции. «РБК-Крипто» не дает инвестиционных советов, материал опубликован исключительно в ознакомительных целях. Криптовалюта — это волатильный актив, который может привести к финансовым убыткам.

В воскресенье, 3 декабря, биткоин (BTC) торгуется на отметке в $39,4 тыс., его цена с конца предыдущей недели выросла на 4,3%. 2 декабря первая криптовалюта обновила очередной максимум 2023 года, достигнув $39 678 в паре к стейблкоину Tether USD (USDT) на бирже Binance. Специалисты проанализировали ситуацию на рынке и оценили перспективы движения курса биткоина на ближайшие семь дней.

BTC/USD

41 429 +2 064 (5,24%)

Dec 04 10:16:17

1д 3д 1м 3м 1г 5л

янв '23

мар '23

май '23

июл '23

сен '23

ноя '23

15 000.00

20 000.00

25 000.00

30 000.00

35 000.00

40 000.00

45 000.00

«Фон для покупателей благоприятный»

Финансовый аналитик BitRiver Владислав Антонов

Важные события за неделю, повлиявшие на динамику биткоина:

В начале недели давление на BTC оказывали укрепление доллара и консолидация фондового рынка США.

BTC достиг локального максимума около $39 тыс. после заявлений Пауэлла. Глава ФРС США Дж. Пауэлла заявил о намерении ФРС приостановить повышение ставок.

SEC опубликовала запрос на комментарии к заявке Fidelity на запуск спот ETF на Ethereum.

На этой неделе биткоин торговался в диапазоне $36 700 — $39 000.

27 ноября цена опустилась до $36 707 на фоне укрепления доллара, а также консолидации на фондовом рынке США. 28 ноября BTC вырос до $38 377 на фоне уже ослабления доллара после комментариев представителя ФРС Кристофера Уоллера о возможном замедлении темпов повышения ставок.

29-30 ноября цена консолидировалась в диапазоне $37 500 — $38 500. На рынке царила неопределенность из-за противоречивых сигналов от ФРС о дальнейшей политике в отношении процентных ставок.

В пятницу, 1 декабря, по итогам дня пара BTC/USD повысилась на 2,54%, до $38 682. Биткоин возобновил рост с открытия азиатской сессии. В ходе европейской сессии цена достигла отметки $38 833, на американской сессии — уровня $38 999. Повышенная волатильность на рынке наблюдалась после выступления главы ФРС США Дж. Пауэлла. Его заявления спровоцировали снижение доходности государственных облигаций США, падение индекса DXY и переход американских фондовых индексов к росту. В итоге перед выходными вырос спрос на рисковые активы на всех рынках.

По мнению председателя Федеральной резервной системы США Джерома Пауэлла, дискуссия о возможном начале смягчения денежно-кредитной политики в настоящее время считается преждевременной. Он отметил, что базовая инфляция в США продолжает значительно превышать целевой уровень ФРС, и заявил о намерении сохранить базовую процентную ставку на текущем уровне на предстоящем заседании в декабре.

Пауэлл сообщил, что решение сохранить уровень ставки принято для того, чтобы иметь возможность оценить обстановку в экономике США. Он также подчеркнул, что ФРС готова продолжить ужесточение политики, если это будет необходимо.

Согласно данным CME Group, рынок оценивает вероятность снижения базовой процентной ставки Федрезервом в марте 2024 года в 55% на основе котировок фьючерсов.

Пара BTC/USD вплотную приблизилась к уровню $39 тыс. Он не является важным, поэтому покупатели могут спокойно продвигаться до следующей психологической отметки $40 тыс. Если скорость роста котировок сохранится, этот уровень будет достигнут к концу воскресенья, а целевая зона $42 тыс. — к обеду среды (6 декабря).

Внешний фон для покупателей по-прежнему благоприятный. По моим расчетам, фаза роста началась c 21 ноября и продлится до 8 января. По прогнозам BitRiver с учетом небольших коррекций к 8 января цена должна протестировать уровень $42 200, а в случае благоприятных новостей по ETF — $45 000.

Таким образом, на этой неделе биткоин продолжил восстановление, укрепившись до $39 тыс. Ключевым фактором недели стало заявление главы ФРС США о намерении приостановить цикл ужесточения политики на ближайшем заседании. Это поддержало спрос на рисковые активы, включая биткоин. Техническая картина также остается благоприятной для достижения новых ценовых уровней.

Биткоин обновил максимум 2023 года. Что будет с криптовалютой в декабре

«Биткоин во власти быков»

Региональный директор биржи CommEX в России и СНГ Антон Торопцев

Начиная с 28 ноября биткоин находится во власти быков, но не настолько сильной, чтобы можно было с уверенностью говорить о начале мощного бычьего ралли. За неделю курс биткоина продемонстрировал несколько резких скачков: сначала 28 ноября криптовалюта подорожала до $38 180, затем спустя пару дней коррекции биткоин поднялся до $38 800, но закрепиться на этом уровне не смог. После отката к $38 300 в ночь на 2 декабря биткоин вплотную приблизился к $39 тыс.

На курс биткоина влияют две категории факторов: макроэкономические, такие как состояние американской экономики и решения ФРС, и внутрирыночные, касающиеся рынка криптовалют и его перспектив. И те, и другие факторы сейчас играют на руку биткоину, совместно подталкивая его цену к преодолению психологической отметки в $40 тыс.

Участники рынка, как криптовалютного, так и фондового, воодушевлены сигналами о снижении темпов инфляции в США. 30 ноября Минтруда США опубликовало данные о потребительских расходах (PCE), которые в октябре выросли всего на 0,2% в месячном исчислении. Общий уровень инфляции за последние 12 месяцев составил 3%. Это все еще выше целевого показателя в 2%, к которому стремится ФРС США, но в то же время это самый низкий темп инфляции в США с 2021 года. Замедление инфляции дает инвесторам надежду на то, что ФРС постепенно перейдет к снижению ключевой ставки, что повлечет за собой рост рисковых активов, к которым относят акции и криптовалюты.

Их надежды подтвердились после выступления главы ФРС США Джерома Пауэлла. 1 декабря он, как обычно, завуалированно, намекнул на возможность скорого понижения ключевой ставки, не отвергая и ее повышение, если того потребует экономика США. По словам Пауэлла, базовая инфляция в годовом исчислении снизилась до 2,5% за последние шесть месяцев. На этих новостях в плюсе закрылись и торги на фондовом рынке в США, который растет пятую неделю подряд.

Неделя, которая начнется 4 декабря, ожидается достаточно спокойной с точки зрения публикации экономических показателей. В США раскроют данные по занятости и уровню безработицы, торговому дефициту за октябрь и индекс деловой активности (PMI) в сфере услуг. Основные ожидания участников рынка сейчас сконцентрированы на заседании ФРС США, которое состоится 12 и 13 декабря.

На этих оптимистичных ожиданиях биткоин на следующей неделе может протестировать уровень в $40 тыс. и имеет шансы закрепиться у этой отметки. Если ему это удастся, то следующим уровнем сопротивления для биткоина станет $43 тыс. Вырасти до этого уровня криптовалюта может к концу следующей недели в преддверии заседания ФРС США.

Забавно, что на руку тем, кто занимает длинные позиции по биткоину, играет как замедление темпов инфляции, так и ее все еще достаточно высокий уровень. Биткоин одновременно видится и рисковым активом, в чем имеет сходства с акциями, и безопасной гаванью, подобной золоту, которое сейчас тоже растет на фоне сохраняющейся экономической неопределенности и рисков рецессии.

Позитивный эффект на курс биткоина оказывают и внутрирыночные факторы — это ожидание одобрения биткоин-ETF со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) и общий подъем настроения криптоинвесторов, связанный с грядущим халвингом.

Восходящая динамика в первую неделю декабря видится более вероятным сценарием, чем откат биткоина к $35-36 тыс. Об оптимизме криптоинвесторов свидетельствует и индекс страха и жадности (fear and greed index, FGI), который к 2 декабря поднялся до 74 баллов из 100 возможных. Для сравнения: в начале сентября показатель находился на уровне 40 баллов. Это позволяет предположить, что восходящая динамика продолжится в ближайшие две недели.

Биткоин снова обновил годовой максимум. Почему растет курс и что дальше

Курс биткоина превысил отметку $42 тыс. впервые с апреля 2022 года

Курс биткоина впервые с весны 2022 года достиг отметки $42 тыс. Эксперты рассказали «РБК-Крипто» о факторах, влияющих на его рост, и о дальнейших перспективах крипторынка

В понедельник, 4 декабря, курс биткоина (BTC) преодолел отметку $42 тыс., поднявшись за сутки более чем на 11% и обновив установленный ранее годовой максимум. В последний раз выше отметки $42 тыс. биткоин торговался в апреле 2022 года, прежде чем крах экосистемы Terra спровоцировал массовый обвал крипторынка.

BTC/USD

41 560 +89 (0,21%)

Dec 05 10:18:17

1д 3д 1м 3м 1г 5л

янв '23

мар '23

май '23

июл '23

сен '23

ноя '23

15 000.00

20 000.00

25 000.00

30 000.00

35 000.00

40 000.00

45 000.00

Биткоин начал стремительный рост в середине октября на фоне новостей о возможном одобрении Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC) первого спотового биржевого фонда (ETF) для биткоина. Менее чем за месяц курс первой криптовалюты вырос почти на $10 тыс.

Чем так важен спотовый ETF на биткоин

Различные биржевые фонды (exchange traded fund, ETF), в том числе на золото, располагают активами под управлением на триллионы долларов. В криптовалютном сообществе принято считать, что даже небольшой процент этого капитала может в перспективе повлиять на глобальный крипторынок. Если спотовые ETF на биткоин одобрят, спрос на криптовалюту вырастет: при покупке акций фондов подразумевается поставка биткоина как базового актива, то есть его прямая покупка на рынке, влияющая на курс.

Что такое биткоин-ETF. Как он работает и как влияет на рынок криптовалют

Сразу несколько крупных инвестиционных компаний, включая BlackRock и Fidelity Investments, сейчас ожидают одобрения SEC собственных ETF на биткоин. Запуск таких ETF считается в криптосообществе катализатором нового бычьего цикла на рынке. Под управлением одной только BlackRock находятся активы на общую сумму порядка $9 трлн. По оценке аналитической компании Сhainalysis, именно Северная Америка является крупнейшим криптовалютным рынком, годовой оборот на котором составляет примерно $1,2 трлн.

Опрошенные «РБК-Крипто» эксперты рассказали о факторах, влияющих на рост цены первой криптовалюты, и о дальнейших перспективах всего крипторынка.

«Несколько фундаментальных причин»

Аналитик рынка криптовалют Виктор Першиков

«В текущем росте курса биткоина есть несколько фундаментальных причин: во-первых, участники рынков закладывают в цену достижение потолка по ужесточению денежно-кредитной политики (ДКП), что хорошо видно по существенному росту фондовых рынков США и стоимости облигаций. Если [мировые] ЦБ, такие как ФРС, завершили ужесточение, то в будущем свежая ликвидность может прийти на многие рынки, в том числе на рынок криптовалют.

Во-вторых, ожидания запуска спотовых ETF все еще оказывают бычье влияние, так как инвесторы разумно ожидают роста числа и объема институциональных инвесторов в криптовалюте после одобрения и запуска биткоин-ETF.

В-третьих, с точки зрения циклов четвертый квартал является исторически успешным для рынка криптовалют, и в этом году цикличность сохраняется, что позволяет инвесторам рассчитывать на позитивное закрытие года.

Я полагаю, что по инерции цена биткоина может попытаться преодолеть уровень $42 тыс., но исхожу из того, что зона $42–45 тыс. является итоговой для роста в этом году. Я не жду усиления роста до конца года в бенчмарке и полагаю, что основные возможности лучше искать в альткоинах. Многие криптовалюты, в отличие от лидера рынка, практически не выросли по капитализации, несмотря на достаточные фундаментальные условия. В частности, в MATIC, DOT, SOL, ETH и некоторых других активах есть достаточные возможности для роста».

Когда начнется сезон альткоинов. Эксперты дали свой прогноз

«Негативных новостей пока что нет»

Директор по аналитике платформы безопасности криптовалютных активов «Шард» Федор Иванов

«В настоящий момент имеется несколько факторов для роста цены биткоина и других криптовалют, включая ожидания одобрения со стороны регуляторов США спотовых криптовалютных ETF, вера в то, что период повышения процентных ставок центральными банками закончился, а также чисто спекулятивный интерес на ожидании халвинга в следующем году.

Халвинг — это плановое сокращение количества вновь выпускаемых биткоинов (BTC), которые создаются и распределяются среди майнеров, выполняющих проверку и подтверждение транзакций в Сети. Процедура заложена в программном коде биткоина для того, чтобы общее количество монет в Сети никогда не превышало 21 млн единиц.

Что такое халвинг биткоина и как он повлияет на цену первой криптовалюты

Благодаря этим факторам рост цен основных криптоактивов кажется уже чем-то неизбежным. Предполагая, что крупного оттока капитала с рынка в ближайшее время не должно случиться, участники рынка меньше обращают внимание на риски.

В целом выглядит все именно так. SEC вынуждена вести переговоры по поводу ETF, как с Grayscale, дело против которой регулятор проиграл в августе, так и с другими компаниями, подавшими заявки на запуск биржевых фондов для биткоина. Рынок уверен, что зеленый свет им будет дан уже в начале следующего года: 10 января истекает срок рассмотрения соответствующих заявок от Ark Invest и 21 Shares, а в марте должны рассмотреть заявку от BlackRock.

Инфляция в США снижается, и даже несмотря на заявления чиновников ФРС, говорящих, что снижать ставки еще не время, их повышения уже точно никто не ждет. Негативных новостей пока что тоже нет, и это придает инвесторам дополнительную уверенность. Психологическую роль играет и окончание года с ожиданием рождественского ралли на рынках.

В связи с этим можно предположить, что цена биткоина при отсутствии негативных новостей может достичь и $50 тыс., хотя, скорее всего, это все же произойдет в следующем году».

«В погоне за ожидаемой выгодой»

Сооснователь ENCRY Foundation Роман Некрасов

«У роста биткоина есть несколько фундаментальных факторов. Первый — ожидания одобрения первого в истории США спотового биткоин-ETF. Гонку за запуск инструмента летом 2023 года возобновил гигант с Уолл-стрит — компания BlackRock.

Многие участники рынка считают, что запуск биткоин-ETF в США в разы повысит инвестиционную привлекательность криптовалюты для институциональных инвесторов и их деньги хлынут на рынок. Большая часть участников криптосообщества ждет активного роста монеты на фоне одобрения инструмента, так как компаниям, которые будут отвечать за его запуск, придется закупать биткоин под ETF, что поддержит рост цен.

Кроме того, приближается халвинг биткоина, после которого скорость притока новых биткоинов на рынок снизится вдвое. Биткоин уже пережил три халвинга, и каждый из них выводил монету к новым абсолютным ценовым максимумам. Статистика показывает, что биткоин в среднем обновляет абсолютный максимум стоимости через полтора года после халвинга. В погоне за ожидаемой выгодой многие инвесторы начинают закупать биткоин, что толкает курс криптовалюты вверх.

Среди дополнительных позитивных факторов — частичное разрешение конфликта крупнейшей криптобиржи Binance с американскими регуляторами. Опасность краха торговой платформы миновала, прибавив оптимизма участникам рынка.

США против Binance: Как отразятся на рынке штраф в $4 млрд и уход Чжао

Позитива участникам рынка также добавляют ожидания перехода американской ФРС к снижению ключевой процентной ставки на фоне завершения борьбы с инфляцией. Изменения могут повысить привлекательность высокорискованных активов, таких как криптовалюта. Наложение всех позитивных факторов позволило биткоину обновить годовой максимум.

С точки зрения технического анализа напрашивается коррекция цены, так как биткоин начал формировать восьмую подряд «зеленую» недельную свечу. Первым рубежом может быть уровень $38 тыс., который BTC так долго пытался «заколоть» тенями свечей. В рамках продолжения роста следующий важный рубеж — $48 тыс.

Сейчас огромную роль играет новостной фон. По прогнозам аналитиков Bloomberg, SEC одобрит спотовые биткоин-ETF в начале января 2024 года. Если прогноз оправдается, рынок получит дополнительный стимул к росту. Если же заявки не одобрят, вероятен откат к уровням до «эйфорического» роста — в район $30 тыс. При этом серьезных распродаж, если не случится какого-либо «черного лебедя», ждать не стоит.

Выбор стратегии на рынке сейчас должен зависеть от целей, объема знаний и навыков. Например, долгосрочным инвесторам подойдут и текущие уровни, так как есть основания предполагать, что на фоне халвинга отправится обновлять абсолютный максимум. Также статистика указывает на вероятность оживления рынка альткоинов после коррекции цены биткоина».

«Биткоин обладает чертами и золота, и акций»

Представитель компании emcd. Майк Львов

«Цену биткоина подталкивают вверх те же факторы, что способствуют росту золота. Это снижение темпов инфляции и опасения рецессии в американской экономике, а также дешевеющий доллар и эскалация геополитической напряженности на Ближнем Востоке.

Эти факторы способствуют росту фондовых рынков, а также перетоку части капитала в активы — безопасные гавани, такие как золото. Биткоин обладает чертами и золота, и акций, поэтому инвесторы охотно включают его в инвестпортфели для диверсификации и хеджирования рисков, связанных с обесцениванием и возможной рецессией.

Помимо этого, на крипторынке ожидают скорого одобрения биткоин-ETF со стороны SEC и нового бычьего цикла, который традиционно сопутствует халвингу в сети биткоина.

В ближайший месяц можно ожидать форсирования биткоином уровня в $45 тыс. Рост биткоина подтолкнет и альткоины. Ethereum (ETH), например, имеет шансы подорожать до $2350 уже до конца декабря.

Курсы биткоина и Ethereum обновили годовые максимумы

Курс биткоина превысил $44 тыс., Ethereum также обновил максимум

Две крупнейшие криптовалюты в последний раз торговались на текущих уровнях весной 2022 года до общего обвала крипторынка

В ночь на 6 декабря курс биткоина (BTC) преодолел отметку $44 тыс. и в моменте достиг $44 480, подорожав за сутки на 4,5% и обновив установленный ранее годовой максимум. В последний раз выше отметки $44 тыс. биткоин торговался в апреле 2022 года. По состоянию на 10:00 мск стоимость первой криптовалюты составляет $43 652 на бирже Binance.

BTC/USD

43 707 +2 120 (5,1%)

Dec 06 10:05:45

1д 3д 1м 3м 1г 5л

янв '23

мар '23

май '23

июл '23

сен '23

ноя '23

15 000.00

20 000.00

25 000.00

30 000.00

35 000.00

40 000.00

45 000.00

50 000.00

Вторая по величине криптовалюта — Ethereum (ETH) — также обновила годовой максимум, подорожав почти на 2%, до $2313. Уровень $2300 цена ETH превысила впервые с мая 2022 года. В лидерах роста среди первой десятки крупнейших криптовалют находится Dogecoin (DOGE), который за прошедшие сутки подорожал на 12,2%. За ним следует Solana (SOL)— на 6%, Cardano (ADA) — на 5,4%.

Avalanche (AVAX) обошла по размеру капитализации монеты Tron (TRX) и Chainlink (LINK) и заняла десятую строчку рейтинга Coinmarketcap, прибавив за сутки около 15%. AVAX торгуется по $25,8 при капитализации более $9,4 млрд. Максимум цены монеты на пике рынка в 2021 году составлял $134.

Сумма ликвидаций маржинальных позиций трейдеров на крупных криптовалютных биржах из-за волатильности на рынке за последние сутки превысила $277 млн. В том числе, по данным Coinglass, было принудительно закрыто более 90 тыс. ордеров на сумму свыше $116 млн по биткоину (BTC) и более $38 млн по Ethereum (ETH). Самое крупное отдельно взятое принудительное закрытие — на сумму $8,86 млн — произошло на бирже OKX в паре BTC/USDT.

«РБК-Крипто» запустил мониторинг криптовалютных обменников. Выбирайте надежный обменный сервис с выгодным курсом на yourcryptoex.ru или в удобном телеграм-боте.

Автор

Андрей Лузгин

Криптовалюта

Новость

Биткоин

Эфир

DOGE/USD

Курсы криптовалют

RUB

BTC

Посмотреть курс

РБК Недвижимость

Почему возник дефицит кадров на стройках и чем это грозит рынку

РЕКЛАМА • REALTY.RBC.RU

РБК Стиль

Как сочетать вино и продукты. Шеф-повара — о фудпейринге как искусстве

РЕКЛАМА • STYLE.RBC.RU

Главные материалы

Вопрос доверия. Что будет с Trust Wallet после ухода Чжао из Binance

Статья

Курс биткоина превысил $43 тыс. впервые с весны 2022 года

Криптовалюта

Крупнейший в США майнер добыл более 1 тыс. биткоинов за ноябрь

Криптовалюта

Биткоин снова обновил годовой максимум. Почему растет курс и что дальше

Статья

СЛОВАРЬ

Что такое блокчейн?

Что такое криптовалюта?

Что такое трейдинг?

Другие термины

Новости партнёров

Родственники ответят за банкротов: что уже стало известно

Деньги списывают мигом: раскрыли схемы обмана с картами

Вот что заявили в Думе о сериале «Слово пацана»

«Такого не было 80 лет». Синоптики сказали, что будет 7 декабря

Китайцы предупредили мир: что скоро произойдет с вероятностью 95%

Все деньги спишут: пенсионеров решили предупредить

Китайцы сдали: США боятся, что Россия узнает эту правду

В Японии «потеряли дар речи», получив такой ответ от МИД России

Вот как заплатила Индия за шантаж РФ — СМИ

Вот где в России стали жить дольше

Закон о выборах президента изменили: что ждет россиян

Путин честно ответил на вопрос о пенсиях в РФ: его слова — СМИ

Запад готовится к плохим новостям, узнав об указе Путина № 915

Честные заявления россиян после просмотра «Слово пацана»

Путин сорвал овации в КНР, ответив на вопрос о пенсиях в РФ: СМИ

Путин сотворил сенсацию, его маневр вызвал зависть в США: СМИ

Пенсионеров в возрасте от 60 лет ждет новая важная льгота

СМИ: ХАМАС ударил по израильской военной базе с ядерным оружием

Известно, как Путин поиздевался над немецкими политиками — СМИ

На сколько хотят увеличить срок службы россиян? Уже известно

Криптовалюта , 05 дек, 20:42 3 431

Поделиться

Курс биткоина превысил $43 тыс. впервые с весны 2022 года

Курс биткоина превысил $43 тыс. впервые с апреля 2022 года

За последние сутки первая криптовалюта подорожала на 4,8%, а за последний месяц — почти в полтора раза

Во вторник, 5 декабря, курс биткоина (BTC) преодолел отметку $43 тыс. и в моменте достиг $43 990, подорожав за сутки на 4,8% и обновив годовой максимум. В последний раз выше отметки $43 тыс. биткоин торговался в апреле 2022 года. По данным Coinmarketcap, по состоянию на 20:40 мск стоимость первой криптовалюты составляет $43 468.

BTC/USD

43 707 +2 120 (5,1%)

Dec 06 10:05:45

1д 3д 1м 3м 1г 5л

Резкий рост цены первой криптовалюты спровоцировал массовую ликвидацию маржинальных позиций трейдеров на криптобиржах. По данным Coinglass, в течение часа трейдеры, которые ставили на падение курса BTC, совокупно потеряли более $58 млн.

rbc.group

В середине октября биткоин начал стремительный рост на фоне новостей о возможном одобрении спотового биржевого фонда (ETF) на биткоин со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC). Менее чем за месяц курс главной криптовалюты вырос почти на $10 тыс.

На текущий момент сразу несколько крупных инвестиционных компаний ожидают одобрения собственных ETF на биткоин со стороны Комиссии по ценным бумагам и биржам США. Запуск таких ETF считается в криптосообществе катализатором нового бычьего цикла на рынке.

Биткоин растет при невысоком розничном спросе. Почему это происходит

Аналитики K33 Research указали на невысокий розничный спрос на биткоин

Текущий рост цен на криптовалюту не сопровождался соответствующей активизацией розничных трейдеров, считают эксперты. Рассказываем, что оказывает влияние на рынок

Восстановление курса биткоина до прошлого исторического максимума в текущем цикле может произойти «гораздо быстрее», говорится в новом отчете исследовательской криптовалютной компании K33 Research, на который ссылается издание The Block.

Снижение цены первой криптовалюты после достижения пика на отметке $69 тыс. в ноябре 2021 году длится уже 755 дней, а в процентном соотношении к текущему курсу она составляет около 36%. По подсчетам аналитиков, после окончания бычьего периода на рынке в 2013 году биткоину потребовалось 1178 дней, чтобы обновить новый максимум, а после пиковых значений 2017 года — 1 092 дней.

Периоды восстановления биткоина до максимумов предыдущих циклов. Источник: K33 Research

«Ни в одном из прошлых циклов институциональный спрос не был сопоставим с нынешним, при этом крупные финансовые институты как сами участвуют в секторе, так и публично высказываются в пользу биткоина, — пишут аналитики. — Через 36 дней ETF в США должны получить окончательный вердикт, и рынок уже демонстрирует значительный спрос и накопление актива перед ожидаемым запуском фондов», — пишут авторы отчета, добавляя при этом, что текущий рост крипторынка «спровоцирован реальным и убедительным нарративом».

Чем так важен спотовый ETF на биткоин

Различные биржевые фонды (exchange traded fund, ETF), в том числе на золото, располагают активами под управлением на триллионы долларов. В криптовалютном сообществе принято считать, что даже небольшой процент этого капитала может в перспективе повлиять на глобальный крипторынок. Если спотовые ETF на биткоин одобрят, спрос на криптовалюту вырастет: при покупке акций фондов подразумевается поставка биткоина как базового актива, то есть его прямая покупка на рынке, влияющая на курс.

Что такое биткоин-ETF. Как он работает и как влияет на рынок криптовалют

Аналитики сингапурской криптокомпании QCP Capital также придерживаются мнения, что новости о рассмотрении заявок на ETF американскими регуляторами спровоцировали текущий рост цены биткоина. Но то, сможет ли курс вернуться к историческому максимуму, будет зависеть уже от того, насколько значительными в действительности окажутся финансовые потоки в крипторынок в первые недели после запуска фондов. Если их не будет, сам запуск фондов приведет к «классической» ситуации «продавай на новостях» (sell the news), пишут эксперты компании в аналитической заметке по рынку 6 декабря.

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) еще не утвердила ни одного из спотовых ETF для биткоина на американском рынке, но в 2021 году одобрила несколько фондов на основе фьючерсов на первую криптовалюту. Очередные дедлайны для принятия решения регулятором об одобрении, отклонении или переносе решения по заявкам от таких компаний, как BlackRock, Bitwise, VanEck, WisdomTree, Invesco, Fidelity и Valkyrie, назначены на середину января. Аналитик рынка ETF в Bloomberg Джеймс Сейффарт недавно заявил, что потенциальное «окно» для утверждения спотовых биткоин-ETF, скорее всего, находится между 5 и 10 января.

Данные о сделках институциональных трейдеров на Чикагской товарной бирже (CME) также свидетельствуют о том, что они пока не фиксируют прибыль: годовая премия за BTC и ETH превышает 17%, а открытый интерес находится на рекордных уровнях. Премия — это разница между спотовой ценой актива и ценой его фьючерса. В ноябре CME впервые опередила биржу Binance по объему фьючерсных торгов на биткоин.

В традиционном трейдинге под открытым интересом (Open Interest) понимается общее количество заявок на покупку, имеющихся на момент открытия рынка. В торговле фьючерсами и опционами открытый интерес представляет собой общее количество не исполненных на определенный момент времени контрактов. Сюда входят фьючерсные контракты, которые еще не были исполнены, еще не истекли или не были погашены поставкой базовых активов.

Открытый интерес служит метрикой для оценки уровня вовлеченности участников рынка в тот или иной фьючерсный контракт. Активный рост открытого интереса в сочетании с ростом цены на актив может свидетельствовать об активном восходящем движении.

Что такое открытый интерес. Как применять индикатор в торговле биткоином

Розничный спрос

По словам аналитиков K33 Research, рост цены биткоина на 164% за год не сопровождался соответствующей активизацией розничных трейдеров. Данные о посещаемости тематических сайтов и отчеты бирж показывают, что розничный спрос сейчас ниже, чем в третьем квартале 2022 года, добавили они.

Динамика посещаемости криптовалютных сайтов. Источник: K33 Reasearch по данным Similarweb

Посещаемость криптовалютных сайтов, которая часто используется в качестве косвенного показателя розничного интереса, снизилась примерно на 50% по сравнению с годом ранее. В отчете Coinbase за третий квартал говорится, что объем торгов на бирже продолжает снижаться с 2021 года.

Аналогичная тенденция наблюдается и в поисковых запросах в Google по таким словам как Bitcoin, Ethereum и другим терминам, связанным с криптовалютами, согласно данным The Block.

По словам экспертов, торговля криптовалютными деривативами на рынке за пределами США также «не демонстрирует признаков всплеска розничной активности», а ставки финансирования по-прежнему находятся на нейтральном уровне. Есть некоторые признаки «роста розничного аппетита» к наращиванию длинных позиций, но они пока не достигли серьезных уровней, пишут аналитики K33.

«Тот факт, что участие розничных инвесторов пока остается незначительным, указывает на то, что у биткоина есть значительный потенциал для дальнейшего роста, если криптовалюта снова окажется в центре внимания», — утверждают они.

Цены растут

Сейчас биткоин торгуется около отметки $44 тыс. Цена первой криптовалюты выросла более чем на 16% за последнюю неделю и на 25% за последний месяц, вернувшись на уровни, которых не было на рынке со времен краха экосистемы Terra в мае 2022 года.

Курс биткоина полностью восстановился после краха TerraUSD в 2022 году

Что касается альткоинов, Ethereum за последнюю неделю подорожал на 10% до более чем $2,2 тыс., что составляет 86% роста с начала года. Solana (SOL) выросла на 5% за тот же период, при этом рост токена с начала года превышает 500%. Тем временем BNB от Binance торговался без изменений на прошлой неделе на фоне проблем биржи с регуляторами в США, которые привели к падению цены токена в 2023 году; с начала года BNB упал в цене на 6%.